Это вам не Россия. Белорусы забирают из банков и рубли, и доллары

Регулятор поделился статистикой о состоянии депозитного рынка Беларуси в мае. Судя по всему, уровень доверия граждан к банковской системе значительно снизился.

По методике Нацбанка депозиты делятся на переводные и другие. Переводные депозиты применительно к физлицам — это прежде всего карт-счета и прочие счета до востребования в банках. Оттуда можно вернуть деньги практически в любой момент.

Другие депозиты — это вклады, которые лежат там в течение определенного срока, обозначенного в договоре между банком и клиентом. То, что белорусы понимают под вкладами в бытовом смысле, в статистике НБРБ обозначается как «другие депозиты».

По состоянию на май в банковской системе находились переводные рублевые депозиты населения на 3,362 млрд BYN. По сравнению со средним апрельским значением их сумма выросла на 289 млн BYN.

Это значит, что объем денег на карт-счетах и счетах до востребования физлиц увеличился. Население предпочитает иметь под рукой больше денег, которые можно быстро конвертировать в кэш.

Кроме того, такое «поведение» переводных депозитов может говорить о повышении зарплат и пенсий. Правда, в условиях кризиса валидность этого объяснения не слишком высока.

Собственно вклады в узком смысле (другие депозиты) в среднем за май составили 5,013 млрд BYN. Сумма средств на этих депозитах деградирует уже третий месяц подряд. За это время из системы убежали 268 млн BYN.

Несмотря на то, что некоторые банки подняли ставки на безотзывных депозитах до 13,5% годовых, белорусы слабо заинтересовались такими предложениями. Видимо, у население до сих пор высоки страхи девальвации и высокой инфляции.

Сохранение высоких инфляционных ожиданий подтверждают опросы Нацбанка. НБРБ опубликовал данные такого исследования по итогам мая.

По неким причинам регулятор изменил методику подсчета в 2020 году, но главные настроения населения остались заметны. Ощущаемый уровень инфляции в мае составил 10,6%, ожидаемый — тоже 10,6%. При этом годовая инфляция по расчетам Белстата составила 4,9%.

В мае 2020-го продолжился тренд на отторжение населения от сбережений в форме депозитов. Если в мае-2019 депозиты назвали предпочитаемой формой сбережений 31,2% опрошенных, то в феврале-2020 — уже 17,3%, а в мае-2020 — всего 13,9%.

Для сравнения: резко возросла популярность золота, драгметаллов и страхования. В мае-2019 такую форму сбережений выбрали лишь 3,5% респондентов, в феврале-2020 — 8,7%, в мае-2020 — 11,3%.

Во всем мире золото рассматривается как защитный актив во время кризиса. Значит и кризисные настроения у белорусов никуда не испарились, тревожность граждан растет. С начала года цены на золото на мировом рынке повысились на 13,1% (в долларах).

Еще один способ населения уберечься от кризиса — это вложения в недвижимость. В мае-2019 такую форму сбережений выбрали 18,6%, в феврале-2020 — 28,8%, в мае-2020 — 32,6%.

В отличие от золота, стратегия с недвижимостью довольно спорная. Во все кризисы 2010-ых гг. цены на дома и квартиры в долларах значительно проседали. Даже в благополучном 2019-м цены на жилье были далеки до высот 2013—2014 гг. Во второй половине 2020-го главным трендом рынка недвижимости скорее всего будет спад.

Изменилась и структура сбережений в разрезе валют. Если в мае-2019 белорусы предпочитали 35,5% хранить в рублях и 64,5% в валюте, то в феврале-2020 соотношение изменилось на 19,4% к 80,6%. В мае эта раскладка осталась на уровне февральской.

Интересно, что при росте предпочтения валюты белорусы изымают ее из банков, как и рубли. Все валютные депозиты физлиц за апрель—май сократились на 354 млн USD, из них другие — на 372 млн USD.

Изъятие срочных валютных вкладов продолжается уже 4 месяца подряд. За это время банки потеряли 420 млн USD средств вкладчиков-физлиц. Население и до кризиса не особо интересовали низкие ставки по валютным вкладам, а сейчас они стали просто неприлично малыми.

По состоянию на май физлица держали в банках 1,482 млрд USD до востребования и 5,791 млрд USD — на разные сроки. Доля всех валютных депозитов во всех средствах населения составила 67,9%, а валютных депозитов на условиях срочности — 73,8%. Пока что Нацбанк проигрывает борьбу за дедолларизацию вкладов.

Об этом и о многих других событиях в мире денег и финансов вы можете оперативно узнавать в наших группах в Telegram, Instagram и Facebook. Присоединяйтесь!