Белорусы попрощались с 5 млрд долларов

Обитатели синеокой расстались с крупной суммой депозитов. Они сделали это, так как нашли альтернативу.

С многолетнего максимума средства физлиц на валютных вкладах (так называемые другие депозиты) сократились на 63,6%. Рекордные средства физлиц на валютных вкладах имели место на 1 сентября 2015 года — 7,844 млрд USD в экв. С тех пор отток депозитных ресурсов составил 4,986 млрд USD.

В итоге на 1 апреля 2024 года физлица держали на валютных вкладах 2,858 млрд USD в экв. Согласно прошлогодней оценке главы Белорусского союза предпринимателей Александра Калинина, раньше в кубышках населения (вне системы) насчитывались сбережения на сумму ≈7 млрд USD в экв.

Отток валютных вкладов из системы происходит на фоне исторически низких процентных ставок по инструментам сбережения в долларах и евро. Так, в марте 2024 года средний уровень ставок по новым срочным банковским вкладам физлиц в долларе обвалился до 0,24% годовых. В марте-2023 средний уровень ставок на этом сегменте рынка был равен 1,03%.

Аналогичное произошло с евро: в марте-2024 уровень ставок по новым срочным банковским вкладам физлиц упал до 0,27% годовых (против 0,88% годом ранее). По безотзывным вкладам процент снизился до 0,29%, а по отзывным — до 0,04%.

Предлагаемая банками годовая доходность новых вкладов в долларах и евро не покрывает уровень инфляции в Соединенных Штатах и зоне евро. Реальная доходность таких инструментов негативна: падение покупательской способности доллара и евро опережает скорость прироста депозитного капитала в этих валютах.

Иная ситуация складывается с депозитами в белорусских рублях. Средний уровень ставок в марте-2024 по новым срочным банковским вкладам физлиц в BYN вырос до 9,66% годовых (против 8,35% годом раньше).

Сравните: прирост потребительских цен в марте составил 5,6% г/г. К концу 2024 года правительство хочет удержать потребительскую инфляцию в пределах 6%. Очевидна положительная доходность вкладов в белорусских рублях в реальном выражении как теперь, так и в ближайшем будущем.

По безотзывным инструментам новых сбережений в BYN уровень процентных ставок выше — 10,31% годовых в марте-2024. Годом ранее прибавка к таким депозитам была меньшей — 8,48%.

На 1 апреля сумма рублевых вкладов физлиц (других депозитов) достигла 8,639 млрд BYN. Всего за 12 месяцев прирост составил 27,7%. Это заметно выше средней процентной ставки по таким вкладам за годовой период.

Помимо получения процентов физлица занимались и пополнением самих вкладов — делали допвзносы на старые и открывали новые. Этот процесс идет уже долгое время: с 1 апреля 2016 года рост суммы на вкладах в отечественном рубле составил 3,5 раза. В деньгах это эквивалент 6,168 млрд BYN.

Об этом и о многих других событиях в мире денег и финансов вы можете оперативно узнавать в наших группах в Telegram, Instagram и Facebook. Присоединяйтесь!