Иностранные активы банковской системы Беларуси продолжают быстро прирастать (инфографика)

Валовые иностранные активы и требования к нерезидентам в иностранной валюте в банковской системе Беларуси в 2019 году прирастают быстрыми темпами, и уже достигли 7-летнего максимума. Причем прирост $-активов идет без соответствующего прироста внешних инвалютных обязательств: $-пассивы наращиваются без банковского заимствования извне. В результате чего внешние чистые $-активы банковской системы уже не столь далеки от исторического рекорда, созданного в 2012 году продажей Белтрансгаза.

Внешние активы в иностранной валюте (инвалютные требования к нерезидентам)

На конец августа 2019 года объем имеющихся в банковской системе (БС) Беларуси (с Национальным банком) иностранных активов и требований, не несущих внутрибелорусскую нагрузку инвалютными обязательствами — инвалютных требований к нерезидентам (это: запасы золота и наличной иностранной валюты, размещенные у нерезидентов депозиты в иностранной валюте, кредиты нерезидентам в иностранной валюте, ценные бумаги нерезидентов в иностранной валюте, СДР МВФ и прочие активы в иностранной валюте), составил $11,258 млрд.

Из них требований к нерезидентам в иностранной валюте у Национального банка — $9,354 млрд (включают ЗВР), а у банков 2-го уровня (системы коммерческих банков) — $1,904 млрд. Это, соответственно, 83,1% и 16,9%.

С начала года внешних инвалютных активов БС Беларуси стало больше на $1,943 млрд — на 20,9%. В том числе у Нацбанка — больше на $2,324 млрд (+33,1%), а у коммерческих банков — меньше на $382 млн (-16,7%). Большая часть прироста валовых $-активов НБ РБ — это результат подъема мировой цена на золото.

Внешние финансовые активы в иностранной валюте всей БС стали наибольшими за 7 лет — с осени 2012 года, а у самого НБ РБ — наибольшими с лета 2012-го. Рост $-активов длится уже более 3,5 лет, и за это время они выросли более чем вдвое, почти на $6 млрд (минимум был в начале 2016-го).

Максимум требований к нерезидентам в иностранной валюте у банковской системы Беларуси был в конце 2011-го — 2012-м после продажи оставшихся 50% Белтрансгаза Газпрому, возвращения инвалюты в банки после увода их в кризис 2011-го, большому объему депонирования населением собственной инвалюты на соответствующие вклады и значительному заимствованию банками денег из-за рубежа.

Внешние пассивы в иностранной валюте (инвалютные обязательства перед нерезидентами)

Внешних, перед нерезидентами, обязательств белорусской банковской системы в иностранной валюте на конец августа 2019 года — $5,882 млрд. В эту сумму входят задолженность банков Беларуси (включая Национальный) по кредитам в иностранной валюте от нерезидентов, инвалютные депозиты нерезидентов, долговые бумаги банков Беларуси в иностранной валюте «на руках» у нерезидентов и прочие инвалютные внешние обязательства.

В том числе инвалютных обязательств перед нерезидентами у Национального банка — на $1,112 млрд, а банков 2-го уровня — на $4,770 млрд. Соотношение удельных весов — 18,9% и 81,1% соответственно.

С начала года внешние обязательства БС Беларуси в иностранной валюте выросли на $334 млн (+6,0%): у НБ РБ их стало больше на $320 млн (+40,5%), у банков 2-го уровня — больше на $14 млн (+0,3%).

С осени 2018-го идет небольшой прирост внешней инвалютной задолженности БС Беларуси, хотя в последние 2 месяца она сократилась. Но раньше период сокращения инвалютных обязательств перед нерезидентами длился более 4-х лет: с 2014-го года гасились ранее набранные банками за границей долги. Наибольший их объем был в 2014-м, а пиковое значение было зафиксировано в самом конце 2014-го.

Чистые внешние активы в иностранной валюте (внешний инвалютный баланс)

Чистые инвалютные иностранные активы (ЧИА в иностранной валюте) банковской системы Беларуси — разница между объемом требований БС к нерезидентам в иностранной валюте ($11,258 млрд) и суммой обязательств БС перед ними в иностранной валюте ($5,882 млрд) — внешний инвалютный баланс БС — на конец августа 2019 года составил $+5,376 млрд.

В 2019 году очень сильный прирост инвалютных активов БС Беларуси идет при совсем небольшом приросте ее внешних инвалютных обязательств: объем иностранной валюты наращивается, в основном, не за счет внешнего банковского заимствования.

С начала года ЧИА БС в иностранной валюте увеличились на $1,608 млрд (+42,7%). И теперь чистых $-активов БС — наибольшая сумма с осени 2012-го года, за 7 лет. ЧИА БС Беларуси приблизились к историческому максимуму, который был зафиксирован летом 2012-го.

В 2013–15 гг. был значительный минусовой дисбаланс: внешние обязательства в иностранной валюте превышали имеющиеся в наличии иностранные инвалютные активы на 2–3 миллиарда долларов, что было результатом как усиленного заимствования за рубежом с последующим инвалютным кредитованием отечественной экономики, так и развитием кризисных явлений в валютно-финансовой сфере, приведшим к девальвации Br-рубля.

ЧИА Национального банка на конец августа 2019-го, которые всегда плюсовые — $+8,242 млрд, а коммерческих банков, которые в Беларуси всегда минусовые — $-2,867 млрд (банки 2-го уровня за рубежом заимствуют валюту, которая (частично) идет в «закрома» Нацбанка, а Br-рублевый эквивалент идет на кредитование экономики).

Положительные ЧИА Нацбанка за 8 месяцев увеличили свой «плюс» на $2,004 млрд (+32,1%), а отрицательные ЧИА банков 2-го уровня увеличили свой «минус» на $396 млн (+16,1%). Улучшение «нацбанковского плюса» на $1,608 млрд больше ухудшения «банковского минуса»: на эту сумму и выросли ЧИА БС Беларуси с начала года.

Об этом и о многих других событиях в мире денег и финансов вы можете оперативно узнавать в наших группах в Telegram, Instagram и Facebook. Присоединяйтесь!